ເປັນຫຍັງອັດຕາ Prime Rate ຈຶ່ງສຳຄັນຫຼາຍໃນໃຈຂອງທະນາຄານ?
ວັນທີ 10/10/2022
ຕົ້ນກໍາເນີດຂອງອັດຕານາຍົກລັດຖະ
ກ່ອນທີ່ຈະເກີດການຕົກຕໍ່າ, ອັດຕາເງິນກູ້ໃນສະຫະລັດໄດ້ຖືກເປີດເສລີ, ແລະແຕ່ລະທະນາຄານກໍານົດອັດຕາເງິນກູ້ຂອງຕົນເອງໂດຍພິຈາລະນາຄ່າໃຊ້ຈ່າຍຂອງກອງທຶນ, ຄ່າປະກັນໄພຄວາມສ່ຽງແລະປັດໃຈອື່ນໆ.
ໃນປີ 1929, ສະຫະລັດໄດ້ເຂົ້າສູ່ສະພາບຕົກຕໍ່າຄັ້ງໃຫຍ່ - ໃນຂະນະທີ່ເສດຖະກິດຂອງສະຫະລັດຊຸດໂຊມລົງ, ທຸລະກິດໄດ້ປິດລົງເປັນຈໍານວນຫຼວງຫຼາຍ, ແລະລາຍໄດ້ຂອງຜູ້ທີ່ຢູ່ອາໄສຫຼຸດລົງ.
ດັ່ງນັ້ນ, ຄວາມບໍ່ສົມດຸນລະຫວ່າງການສະຫນອງແລະຄວາມຕ້ອງການຂອງທຶນໄດ້ເກີດຂື້ນໃນຕະຫຼາດ, ແລະຈໍານວນທຸລະກິດທີ່ມີສິນເຊື່ອແລະຜູ້ຮັບສິນເຊື່ອທີ່ມີຄຸນນະພາບຫຼຸດລົງຢ່າງໄວວາ.ແນວໃດກໍ່ຕາມ, ຂະແໜງທະນາຄານມີແຫຼ່ງທຶນເກີນດຸນ ແລະ ຕ້ອງການຊອກຫາບ່ອນລົງທຶນ.
ເພື່ອຮັກສາປະລິມານເງິນກູ້, ທະນາຄານການຄ້າບາງແຫ່ງເລີ່ມຫຼຸດມາດຕະຖານສິນເຊື່ອໂດຍເຈດຕະນາ, ບາງບໍລິສັດທີ່ມີຄຸນວຸດທິບໍ່ດີກໍ່ຖືກລວມເຂົ້າໃນກຸ່ມເງິນກູ້, ທະນາຄານໄດ້ແຂ່ງຂັນສໍາລັບລູກຄ້າຂອງບໍລິສັດແລະກໍ່ເລີ່ມສະເຫນີລາຄາຜ່ອນຜັນອັດຕາດອກເບ້ຍ.
ຜົນການເອີ້ນເກັບເງິນທະນາຄານເຮັດໃຫ້ຊັບສິນທີ່ບໍ່ປະຕິບັດການເພີ່ມຂຶ້ນຢ່າງຫຼວງຫຼາຍຍ້ອນວ່າທະນາຄານທີ່ມີລະບົບຕ່ອງໂສ້ທຶນຮອນລົ້ມລະລາຍ, ເຊິ່ງເຮັດໃຫ້ການຖົດຖອຍຂອງເສດຖະກິດຮ້າຍແຮງຂຶ້ນ.
ເພື່ອປ້ອງກັນການແຂ່ງຂັນທີ່ເປັນອັນຕະລາຍລະຫວ່າງທະນາຄານແລະການຄຸ້ມຄອງຕະຫຼາດເງິນຝາກປະຢັດແລະເງິນກູ້, Federal Reserve ໄດ້ນໍາສະເຫນີມາດຕະການຈໍານວນຫນຶ່ງ, ຫນຶ່ງໃນນັ້ນແມ່ນອັດຕາເງິນກູ້ - Prime Rate.
ນະໂຍບາຍນີ້ສະຫນັບສະຫນູນການກໍານົດອັດຕາດອກເບ້ຍມາດຕະຖານດຽວເພື່ອເປັນອັດຕາດອກເບ້ຍຕໍ່າສຸດສໍາລັບເງິນກູ້, ແລະທະນາຄານຄວນໃຫ້ກູ້ຢືມໃນອັດຕາທີ່ສູງກວ່າອັດຕາເງິນກູ້ທີ່ດີທີ່ສຸດເພື່ອສະຖຽນລະພາບຄໍາສັ່ງຂອງຕະຫຼາດ.
ອັດຕາ Prime Rate ຖືກຄິດໄລ່ແນວໃດ?
ອັດຕາດອກເບ້ຍເງິນກູ້ (ຕໍ່ຈາກນີ້ເອີ້ນວ່າ LPR), ແມ່ນອັດຕາດອກເບ້ຍທີ່ທະນາຄານການຄ້າຄິດຄ່າກູ້ຢືມໃຫ້ແກ່ລູກຄ້າຂອງພວກເຂົາດ້ວຍອັດຕາສິນເຊື່ອສູງສຸດ - ຜູ້ກູ້ຢືມທີ່ມີສິນເຊື່ອທີ່ສຸດເຫຼົ່ານີ້ແມ່ນບາງບໍລິສັດທີ່ໃຫຍ່ທີ່ສຸດ.
ໃນຊຸມປີ 1930, ໃນການລິເລີ່ມຂອງ Wall Street Journal, LPR ໄດ້ຖືກຄິດໄລ່ໂດຍນ້ໍາຫນັກ 22-23 quotes ຈາກ 30 ທະນາຄານການຄ້າທີ່ໃຫຍ່ທີ່ສຸດໃນສະຫະລັດ, ເລືອກຕາມກົດລະບຽບສໍາລັບການກໍານົດ LPR ຂອງຕະຫຼາດ, ແລະຈັດພີມມາເປັນປົກກະຕິ. ໃນສະບັບເຈ້ຍຂອງ Wall Street Journal, ແລະອັດຕາ Prime Rate ສະບັບນີ້ສະແດງເຖິງຂອບເຂດຈໍາກັດຕ່ໍາຂອງອັດຕາເງິນກູ້ທັງຫມົດໃນຕະຫຼາດ.
ກົນໄກການກໍານົດອັດຕາ LPR ພັດທະນາໃນໄລຍະເກືອບແປດສິບປີ: ໃນເບື້ອງຕົ້ນ, ທະນາຄານສ່ວນໃຫຍ່ໄດ້ອ້າງເຖິງອັດຕາເປົ້າຫມາຍຂອງ Federal Funds Target Rate (FFTR) ເມື່ອທະນາຄານມີລະດັບເສລີພາບສູງໃນການຄຸ້ມຄອງອັດຕາດອກເບ້ຍ.
ຢ່າງໃດກໍຕາມ, ໃນປີ 1994, Federal Reserve ໄດ້ຕົກລົງກັບທະນາຄານການຄ້າວ່າ LPR ຈະໃຊ້ເວລາຮູບແບບການແກ້ໄຂຢ່າງເຕັມທີ່ກັບອັດຕາເປົ້າຫມາຍຂອງກອງທຶນຂອງລັດຖະບານກາງ, ໂດຍສູດແມ່ນ Prime Rate = Federal Funds Target Rate + 300 ຈຸດພື້ນຖານ.
ຈຸດພື້ນຖານ 300 ນີ້ແມ່ນມູນຄ່າປານກາງ, ຊຶ່ງຫມາຍຄວາມວ່າການແຜ່ກະຈາຍລະຫວ່າງອັດຕາ Prime Rate ແລະ Federal Funds Rate ແມ່ນອະນຸຍາດໃຫ້ມີການເຫນັງຕີງເລັກນ້ອຍຂ້າງເທິງແລະຕ່ໍາກວ່າ 300 ຈຸດພື້ນຖານ.ສໍາລັບໄລຍະເວລາສ່ວນໃຫຍ່ນັບຕັ້ງແຕ່ 1994, ການແຜ່ກະຈາຍນີ້ແມ່ນຢູ່ລະຫວ່າງ 280 ແລະ 320 ຈຸດພື້ນຖານ.
ເລີ່ມຕົ້ນໃນປີ 2008, ຍ້ອນວ່າຂະແຫນງການທະນາຄານມີຄວາມເຂັ້ມຂຸ້ນຫຼາຍຂຶ້ນແລະທະນາຄານສ່ວນໃຫຍ່ຖືກຄວບຄຸມໂດຍທະນາຄານຈໍານວນຫນ້ອຍ, ຈໍານວນທະນາຄານທີ່ມີລາຍຊື່ສໍາລັບ LPR ໄດ້ຫຼຸດລົງເປັນສິບ, ເຊິ່ງອັດຕາ LPR ທີ່ຕີພິມໃນ Wall Street ໄດ້ປ່ຽນແປງເມື່ອອັດຕາລາຄາພິເສດ. ຂອງເຈັດທະນາຄານມີການປ່ຽນແປງ.
ດ້ວຍການນຳໃຊ້ກົນໄກວົງຢືມນີ້, ທະນາຄານການຄ້າເກືອບຈະສູນເສຍສິດອຳນາດຂອງຕົນໃນການດັດປັບອັດຕານາຍົກລັດຖະມົນຕີ.
ເປັນຫຍັງຂ້ອຍຄວນໃສ່ໃຈກັບອັດຕາ Primer?
The Prime Rate, ຈັດພີມມາໂດຍ Wall Street Journal, ເປັນຕົວຊີ້ວັດຂອງອັດຕາດອກເບ້ຍໃນສະຫະລັດແລະຖືກນໍາໃຊ້ເປັນອັດຕາພື້ນຖານຂອງທະນາຄານຫຼາຍກ່ວາ 70%.
ອັດຕາດອກເບ້ຍເງິນກູ້ຂອງຜູ້ບໍລິໂພກໂດຍທົ່ວໄປແມ່ນສ້າງຂຶ້ນໃນອັດຕາຕົ້ນຕໍນີ້, ແລະເມື່ອອັດຕາການປ່ຽນແປງນີ້, ຜູ້ບໍລິໂພກຈໍານວນຫຼາຍຍັງຈະເຫັນການປ່ຽນແປງອັດຕາດອກເບ້ຍໃນບັດເຄຣດິດ, ເງິນກູ້ຢືມລົດໃຫຍ່, ແລະເງິນກູ້ຢືມອື່ນໆຂອງຜູ້ບໍລິໂພກ.
ພວກເຮົາພຽງແຕ່ກ່າວເຖິງວ່າການຄິດໄລ່ອັດຕາເງິນເຟີ້ແມ່ນມາຈາກ Federal Funds Target Rate + 300 ຈຸດພື້ນຖານ, ແລະ "Federal Funds Target Rate" ແມ່ນ "ດອກເບ້ຍ" ຂອງ Fed ໃນການເພີ່ມຂຶ້ນຂອງອັດຕາການຂະຫຍາຍຕົວໃນປີນີ້.
ຫຼັງຈາກ Fed ໄດ້ເພີ່ມອັດຕາເງິນເຟີ້ເປັນຄັ້ງທີສາມໃນເດືອນກັນຍາໂດຍ 75 ຈຸດພື້ນຖານ, ອັດຕາເງິນເຟີ້ເພີ່ມຂຶ້ນເປັນ 3% ເປັນ 3.25% ແລະເພີ່ມອັດຕາເງິນເຟີ້ເພີ່ມເຕີມ 3% ໂດຍພື້ນຖານແລ້ວແມ່ນຕໍ່າສຸດໃນປະຈຸບັນສໍາລັບອັດຕາເງິນກູ້ໃນຕະຫຼາດ.
ແຫຼ່ງຮູບພາບ: https://www.freddiemac.com/pmms
ໃນວັນພະຫັດ, Freddie Mac ລາຍງານອັດຕາການຈໍານອງຄົງທີ່ 30 ປີໂດຍສະເລ່ຍ 6.7% - ສູງກວ່າການຄາດຄະເນຂອງພວກເຮົາກ່ຽວກັບອັດຕາຕົ້ນຕໍ.
ການຄິດໄລ່ຂ້າງເທິງນີ້ຍັງເຮັດໃຫ້ພວກເຮົາມີຄວາມເຂົ້າໃຈດີຂຶ້ນກ່ຽວກັບວິທີການຜົນກະທົບຂອງການເພີ່ມຂຶ້ນຂອງອັດຕາຖືກສົ່ງຢ່າງໄວວາໄປສູ່ຕະຫຼາດຈໍານອງ.
ການປ່ຽນແປງອັດຕາເງິນເຟີ້ຍັງຈະມີຜົນກະທົບໂດຍກົງຕໍ່ເງິນກູ້ຢືມເຮືອນບາງອັນ, ເຊັ່ນ: ເງິນກູ້ອັດຕາທີ່ສາມາດປັບໄດ້, ເຊິ່ງຖືກປັບເປັນປະຈໍາປີ, ແລະເງິນກູ້ຢືມ Home Equity Loans (HELOCs), ເຊິ່ງຖືກຜູກມັດໂດຍກົງກັບອັດຕາເງິນເຟີ້.
ມີຄວາມເຂົ້າໃຈກ່ຽວກັບ "ຊີວິດທີ່ຜ່ານມາ" ຂອງອັດຕາເງິນເຟີ້, ມັນເປັນປະໂຫຍດຫຼາຍສໍາລັບພວກເຮົາທີ່ຈະຕິດຕາມແນວໂນ້ມຂອງອັດຕາການຈໍານອງ, ແລະໃຫ້ນະໂຍບາຍການເພີ່ມອັດຕາຢ່າງຕໍ່ເນື່ອງຂອງ Fed, ຜູ້ຊື້ເຮືອນທີ່ມີຄວາມຕ້ອງການສິນເຊື່ອຄວນເລີ່ມຕົ້ນໄວເພື່ອຫຼີກເວັ້ນການຂາດຫາຍໄປໃນເວລາທີ່ດີທີ່ຈະຮັບປະກັນ. ອັດຕາຕ່ໍາ.
ຖະແຫຼງການ: ບົດຄວາມນີ້ຖືກແກ້ໄຂໂດຍ AAA LENDINGS;ບາງສ່ວນຂອງ footage ໄດ້ຖືກເອົາມາຈາກອິນເຕີເນັດ, ຕໍາແຫນ່ງຂອງເວັບໄຊທ໌ບໍ່ໄດ້ເປັນຕົວແທນແລະອາດຈະບໍ່ໄດ້ຮັບການພິມໃຫມ່ໂດຍບໍ່ມີການອະນຸຍາດ.ມີຄວາມສ່ຽງໃນຕະຫຼາດແລະການລົງທຶນຄວນຈະລະມັດລະວັງ.ບົດຄວາມນີ້ບໍ່ໄດ້ປະກອບເປັນຄໍາແນະນໍາການລົງທຶນສ່ວນບຸກຄົນ, ແລະບໍ່ຄໍານຶງເຖິງຈຸດປະສົງການລົງທຶນສະເພາະ, ສະຖານະການທາງດ້ານການເງິນຫຼືຄວາມຕ້ອງການຂອງຜູ້ໃຊ້ສ່ວນບຸກຄົນ.ຜູ້ໃຊ້ຄວນພິຈາລະນາວ່າຄວາມຄິດເຫັນໃດໆ, ຄວາມຄິດເຫັນຫຼືບົດສະຫຼຸບທີ່ມີຢູ່ໃນນີ້ແມ່ນເຫມາະສົມກັບສະຖານະການໂດຍສະເພາະຂອງເຂົາເຈົ້າ.ລົງທຶນຕາມຄວາມສ່ຽງຂອງທ່ານເອງ.
ເວລາປະກາດ: ຕຸລາ-11-2022